Friedrich Gretsch, un inmigrante alemán de 27 años, abrió el taller en Brooklyn en 1883. Hoy la empresa tiene su sede en Savannah, Georgia, y sigue perteneciendo a la familia Gretsch.

Su momento llegó en los cincuenta y sesenta. En 1954 empezó a trabajar con Chet Atkins, de donde salió la 6120; en 1957, junto con el inventor Ray Butts, desarrolló el micrófono Filter’Tron para resolver el zumbido de las bobinas simples. Cuando George Harrison tocó su Country Gentleman en el Ed Sullivan Show, las ventas se dispararon de la noche a la mañana.

Además de guitarras hace baterías, y también las suyas tienen historia propia. Desde finales de 2002 Fender se encarga de la producción, el mercadeo y la distribución del producto.